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法國數(shù)學家巴舍利耶首次提出了股價S應遵循幾何布朗運動。

在貨幣互換中，不同國家的固定利率與別國的利率有關。

互換是指交易雙方同意在約定的時間長度內，按照指定貨幣以約定的形式交換一系列現(xiàn)金流支付的行為。

在期權風險度量指標中，參數(shù)Theta用來衡量期權的價值對利率的敏感性。

實值、虛值和平價期權的Gamma值先增大后變小，隨著接近到期收斂至0。

在期權有效期限內，多個成分股分紅的影響是不容忽視的。

標的資產為不支付紅利的股票，當前價格S---O。為每股20美元，已知1年后的價格或者為25美元，或者為15美元。計算對應的2年期、執(zhí)行價格K為18美元的歐式看漲期權的理論價格為（）美元。設無風險年利率為8％，考慮連續(xù)復利。

影響期權定價的因素包括標的資產價格、流動率、利率、紅利收益、存儲成本以及合約期限。

某投資者以資產s作標的構造牛市看漲價差期權的投資策略（即買人1單位C1，賣出1單位C2），具體信息如表2—6所示。若其他信息不變，同一天內，市場利率一致向上波動10個基點，則該組合的理論價值變動是（）。

對于看跌期權，標的價格越高，利率對期權價值的影響越大。